当前位置:主页 >> 旅游热点

国信证券形态匹配策略与等权指数持平短线看较好

2020-11-20 来源:

国信证券:形态匹配策略与等权指数持平 短线看好机械设备 类别: 3Q大战“大结局”:法院驳回360上诉 维持原判机构: 研究员:

[摘要]

事项:

在我们最近的报告《基于动态时间弯曲的形态匹配在指数增强中的实证研究》中提到,我们试图从技术分析的角度出发,挖掘历史数据中与近期观察期间内较为相似的历史形态,并利用相似形态的后期走势预测观察期间后期走势。更具体地说,针对某一个换仓时点,我们对于所有成份股按照上述思路进行后期走势预测,并按照预测收益率排序,选择排名在20%的成份股作为投资标的,跟踪其后期真实走势,检验形态匹配选股策略在样本外的效果。

样本外期间(2012年3月23日至2012年4月10日),形态匹配选股策略落后沪深300指数,但与沪深300等权指数基本持平。如图1所示,在此期间内,沪深300指数累计下跌2.48%,沪深300等权指数累计下跌4.10%。形态匹配选股策略净值累计下跌4.238.更简单有趣的营销活动%,与同期沪深300指数相比,该策略最终获取-1.75%的超额收益,基本与等权沪深300指数持平。在第二批样本外区间内,以银行为代表的大盘股调整幅度较小,造成等权沪深300指数大幅落后沪深300指数,也给形态匹配选股策略造成了一定的困难。

襄樊白癜风医院有哪些
合肥白癜风医院哪家好
本溪妇科医院
友情链接
广州旅游网